某客户准备对原油进行对冲交易，现货价格为40美元／桶，1个月后的期货价格为45美元／桶，则零时刻的基差是（）美元。

现货价格是指在交易达成后立刻进行商品交割的价格（） 在基差交易中，交易的现货价格为（）。 利用期货价格与标的资产现货价格的差异进行套利的交易是（）。 当某商品期货价格过高而现货价格过低时，交易者通常会（ ）。 期货市场能够预期未来现货价格的变动，发现未来的现货价格。（ ） 当期货价格过高而现货价格过低时，交易者在期货市场上卖出期货合约，在现货市场上买进商品，现货需求增多，现货价格上升，期货合约供给增多，期货价格下降，期现价差缩小；当期货价格过低而现货价格过高时，交易者在期货市场上买进期货合约，在现货市场卖出商品，期货需求增多，期货价格上升，现货供给增多，现货价格下降，使期现价差趋于正常。（） 当期货价格过高而现货价格过低时，交易者在期货市场上卖出期货合约，在现货市场上买进商品，现货需求增多，现货价格上升，期货合约供给增多，期货价格下降，期现价差缩小；当期货价格过低而现货价格过高时，交易者在期货市场上买进期货合约，在现货市场卖出商品，期货需求增多，期货价格上升，现货供给增多，现货价格下降，使期现价差趋于正常（） 期货理论价格=现货价格+持有成本=现货价格+资金占用成本-利息收入。 如果纽约商业交易所的原油期货价格从76美元，桶上涨到80美元／桶，引起美国原油供给量从3.36亿桶到3.41亿桶，那原油供给的特征是( )。 与卖出期货合约对冲现货价格下跌风险相比，利用买进看跌期权进行套期保值具有（　）特征。 期货价格-现货价格＝持仓费。（　　） 如果临近合约到期，股指期货价格与股票现货价格出现超过交易成本的价差时，交易者会通过（），使股指期货价格与股票现货价格渐趋一致。 为避免现货价格上涨的风险，交易者可进行的操作有（）。 为避免现货价格上涨的风险，交易者可进行的操作有（ ）。 铜的即时现货价是（　　）美元／吨。 期货价格反映了市场对未来现货价格的预期。() 期货价格反映了市场对未来现货价格的预期。() 如果ρ=1和σ△F=2σ△S，则表明期货价格的变动幅度是现货价格变动幅度的（）倍，此时最优对冲比率h*为（） 国债期货理论价格的计算公式是()。Ⅰ.期货理论价格=现货价格+持有成本Ⅱ.期货理论价格=现货价格-持有成本Ⅲ.期货理论价格=现货价格+资金占用成本+利息收入Ⅳ.期货理论价格=现货价格+资金占用成本-利息收入 期货价格与现货价格的关系()