套利定价模型表明（）。<br/>Ⅰ．市场均衡状态下，证券或组合的期望收益率完全由它所承担的因素风险决定<br/>Ⅱ．期望收益率跟因素风险的关系，可由期望收益率的因素风险敏感性的线性函数所反映<br/>Ⅲ．承担相同因素风险的证券或组合应该具有不同的期望收益率<br/>Ⅳ．承担不同因素风险的证券或组合都应该具有相同的期望收益率

现代证券组合理论包括（　　）。Ⅰ 马柯威茨的均值方差模型Ⅱ 单因素模型Ⅲ 资本资产定价模型Ⅳ 套利定价模型 当市场处于均衡状态时，最优风险证券组合T()市场组合M。 根据资本资产定价模型理论，当市场处于均衡状态时，（） 证券市场线表明，在市场均衡条件下，单个证券（） 当市场处于均衡状态时，最优风险证券组合T就等于市场组合。（） 当市场处于均衡状态时，最优风险证券组合T就()市场组合M。 均衡市场利用套利定价理论，套利定价理论存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。（） 在资本资产定价模型的假设下，市场对证券或证券组合的系统风险提供风险补偿。(　　) 证券市场线、资本资产定价模型表明，任何证券或证券组合的期望收益率为()的函数。Ⅰ 市价总值Ⅱ 无风险收益率Ⅲ 市场组合期望收益率Ⅳ 系统风险Ⅴ 市盈率 在资本资产定价模型假设下，当市场达到均衡时，市场组合M成为一个有效组合；所有有效组合都可视为无风险证券F与市场组合M的再组合。（） 均衡市场利用套利定价理论，套利定价理论不存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。（） 无套利定价理论被用在均衡市场上存在套利机会的金融资产定价。 假设证券市场只有证券A和证券B，证券A和证券和1.2,无风险借款利率为3%，那么相据资本资产定价模型（ ）。Ⅰ.这个证券市场不处于均衡状态Ⅱ.这个证券市场处于均衡状态Ⅲ.证券A的单位系数风险补偿为0.05Ⅳ.证券B的单位系数风险补偿0.075 证券市场线、资本资产定价模型表明，任何证券或证券组合的期望收益率为（）的函数。<br/>Ⅰ市价总值<br/>Ⅱ无风险收益率<br/>Ⅲ市场组合期望收益率<br/>Ⅳ系统风险<br/>Ⅴ市盈率 在均衡状态下，任何不利用全市场组合，或者不进行无风险借贷的投资组合都位于资本市场线的（） 在均衡状态下，任何不利用全市场组合，或者不进行无风险借贷的投资组合均为于资本市场线的（）。 在均衡状态下，任何不利用全市场组合，或者不进行无风险借贷的投资组合均位于资本市场线的（ ）。 在均衡状态下，任何不利用全市场组合，或者不进行无风险借贷的投资组合均为于资本市场线的（）。 在均衡状态下,任何不利用全市场组合,或者不进行无风险借贷的投资组合均为于资本市场线的（   ）。 根据资本资产定价模型，在市场均衡条件下，下列说法中正确的有（ ）。Ⅰ.无风险证券与市场组合的再组合是有效组合Ⅱ.有效市场与市场组合的相关系数为1Ⅲ.有效组合完全消除了非系统风险Ⅳ.一个有效组合肯定落在证券市场线上，而非有效组合落在证券市场线以外