2020年基金从业(证券投资基金基础知识)考试试题及答案(2)
考试总分：96分
考试类型：模拟试题
作答时间：90分钟
已答人数：171
试卷答案：有
试卷介绍： 2020年基金从业(证券投资基金基础知识)考试试题及答案(2)已经整理好，需要备考的朋友们赶紧来刷题吧！
试卷预览
-
1. 关于自由现金流（FCFF）贴现模型与股权资本自由现金流（FCFE）贴现模型，以下表述错误的是()
AFCFE中的股权要求回报率可以根据CAPM模型计算
BFCFE贴现模型中用到的贴现率同时考虑了债务资本成本和股权成本
CFCFE贴现模型是将预期的未来股权活动现金流用相应的股权要求回报率折现来计算公司股权价值
D自由现金流是指可以向所有投资者分派的税后现金流量
-
2. 关于股票型基金的投资策略，以下表述错误的是().
A偏好成长风格的基金经理试图选出盈利增长相对最快的股票
B无论成长风格还是价值风格,都属于被动投资策略
C偏好价值风格的基金经理试图寻找相对便宜的股票
D合理价格下的成长策略试图寻找成长高于平均水平，同时价格又比较合理的股票
-
3. 在某基金公司的晨会上，投资经理A提到:“可以通过投资股票、债券、期货等分散基金会的非系统性风险，且也可一定程度上降低系统性风险” 投资经理B补充道:“系统性风险主要受宏观因素影响，应该加强对经济、政治和法律等因素的关注”。关于两人的说法，以下表述正确的是()。
A两者均不正确
BA经理的说法错误 ，B经理的说法正确
CA经理的说法正确，B经理的说法错误
D两者均正确
-
4. 某债券以99.5元的价格发行,不付息, 3个月后将以100元兑付,该债券属于()
A长期债券
B息票债券
C零息债券
D浮动利率债券
-
5. 对于交易所上市交易的流通受限股票，按照以下公式确定估值日该股票的价值：PV=S*（1-LOMD)的价值。S表示估值日在证券交易所上市交易的同一股票的()
A市场价值
B账面价值
C内在价值
D公允价值
-
6. 下列证券价格指数中,使用加权平均法编制的是()
A美国价值线指数
B标准普尔500指数
C道琼斯股票价格平均指数
D伦敦金融时报指数
-
7. 关于现金流量表的说法以下表述正确的是 ()
A现金流量表可反映企业的资本结构
B现金流量表无法反映企业的长期资本筹集状况
C现金流量表可评价企业未来产生现金净流量的能力
D现金流量表基本结构分为两部分 经营性现金流和投资性现金流
-
8. 关于算术平均收益率和几何平均收益率，以下表述错误的是()。
A几何平均收益忽略了货币的时间价值
B几何平均收益率运用了复利的思想
C算术平均收益率计算方法是t期收益率的总和除以t期
D两者之间的差距会随着收益率波动加剧而则增大
-
9. 关于固定收益证券综合电子平台，以下表述错误的是().
A固定收益平台的证券现券交易实行净价申报
B交易商在固定收益平台申报卖出固定收益证券的数量，不得超过其账户内可交易余额
C交易商T日通过固定收益平台买入的证券，最早T+1日可以卖出
D固定收益平台的交易价格实行涨跌幅限制
-
10. 关于资产收益之间的相关性，以下表述正确的是()。
A资产收益之间的相关系数越大，在相同收益率情况下组合风险越小，组合效用越高
B资产收益之间的相关系数越小，在相同收益率情况下组合风险越高，组合效用越高
C资产收益之间的相关系数越大，在相同收益率情况下组合 风险越小，组合效用越低
D资产收益之间的相关关系越小，在相同收益率情况下组合风险越小，组合效用越高
-
11. 设有两种证券A和B，某投资组合将资金中的30%购买了证券A，70%的资金购买了证券B。到期时，证券A的收益率为5%，证券B的收益率为10%，则该证券组合的收益率为（）。
A7.5%
B8%
C8.5%
D9
-
12. 某零息债券到期时间为5年，它的麦考利久期（）
A小于5年
B无法确定
C大于5年
D等于5年
-
13. 某基金总资产60亿元，总负债10亿元，发行在外的基金份数为40亿份，该基金的基金份额净值为（）元。
A1.5
B1.75
C1.25
D1.2
-
14. 投资者买入某股票10000股，需缴纳的税费不包括（）。
A过户费
B经手费
C证券交易监管费
D印花税
-
15. 关于每日精选收益分配的普通货币市场基金，以下表述正确的是（）
A当日赎回的基金份额自前一日起不享有基金的分配权益
B红利再投资形成的份额不再享有分配权益
C当日申购的基金份额自当日起享有基金的分配权益
D向投资者分配的收益的来源是基金所投资货币市场工具等资产的收益
-
16. 关于基金的业绩评价，以下表述错误的是（）
A大盘风格股票基金和小盘风格股票基金，基金业绩不具备可比性
B黄金主题基金和军工主题基金，基金业绩不具备可比性
C场外货币基金和场内货币基金，基金业绩不具备可比性
D偏股型混合基金和偏债型混合基金，基金业绩不具备可比性
-
17. 下列哪一类私募股权投资的战略通常是向初创型企业提供资金？（）
A风险投资
B并购投资
C成长权益
D危机投资
-
18. 关于单利和复利，以下表述错误的是（）
A单利考虑了利息的时间价值
B复利考虑了本金的时间价值
C单利考虑了本金的时间价值
D复利考虑了利息的时间价值
-
19. 关于沪股通和港股通，以下标识正确的是（）
A所谓沪股通，就是投资者委托香港经纪商，经由香港联合交易所设立的证券交易服务公司，向上海证券交易所进行申报，买卖规定范围内的上海证券交易所上市的股票
B所谓港股通，就是投资者委托内地证券服务商，经由上海证券交易所设立的证券交易服务公司，向香港联合交易所进行申报，买卖规定范围内的上海证券交易所上市的股票
C所谓港股通，就是投资者委托香港经纪商，经由香港联合交易所设立的证券交易服务公司，向上海证券交易所进行申报，买卖规定范围内的上海证券交易所上市的股票
D所谓沪股通，就是投资者委托内地证券服务公司，经由上海证券交易所设立的证券交易服务公司，向香港联合交易所进行申报，买卖规定范围内的上海证券交易所上市的股票
-
20. 关于财务报表，以下表述错误的是（）
A现金流量表有助于了解企业获取现金能力，创造现金流量的能力，支付股利及偿债的能力
B利润等于收入减去成本和费用
C按照会计准则要求，三大财务报表均应按照权责发生制原则编制
D现金流量表由经营活动，投资活动及融资活动产生的现金流量构成
-
21. 关于计价错误责任承担，以下表述错误的是（）
A因基金份额净值计价错误造成基金份额持有人损失的，基金份额持有人有权要求基金服务机构予以赔偿
B因基金份额净值计价错误造成基金份额持有人损失的，基金份额持有人有权要求基金托管人予以赔偿
C因基金份额净值计价错误造成基金份额持有人损失的，基金份额持有人有权要求基金管理人予以赔偿
D基金管理公司和托管人在进行基金估值、计算或复核基金份额净值的过程中，未能遵循相关法律法规规定或基金合同规定，给基金财产或基金份额持有人造成损害的，应分别对各自行为依法承担赔偿责任
-
22. 关于保证金交易业务，以下表述错误的是（）。
A证券可以用来冲抵保证金
B融券业务不能放大投资收益和损失
C融券卖出股票表明投资者认为股票价格会下跌
D保证金交易让投资者进行超过自己可支付范围的交易
-
23. 名义利率是指包含对（）补偿的利率。
A无风险利率
B到期收益率
C通货膨胀
D即期收益率
-
24. 相对期货而言，远期合约（）
A流动性较高、违约风险较高、市场效率偏低
B流动性较差、违约风险较高、市场效率偏低
C流动性较高、违约风险较低、市场效率偏高
D流动性较差、违约风险较低、市场效率偏高
-
25. 关于货币市场工具，以下表述正确的包括（） I本金安全性高，风险较低 II资金到账速度快 III投资门槛低 IV产生于信用活动
AI、II、IV
BI、IV
CIV
DII、III、IV
-
26. 目前在银行间债券市场，市场参与者可申请成为甲类结算成员、乙类结算成员、丙类结算成员，其中甲类结算成员可以代理丙类结算成员办理债券结算业务，这里体现的交易制度是（）。
A结算代理制度
B做市商制度
C公开市场一级交易商制度
D结算参与人制度
-
27. 终值表示的是货币时间价值的概念，用复利法计算第n期期末终值的计算公式是（）
AFV=PV×（1+i）^n
BFV=PV×（1+i×n）
CPV=FV×（1+i×n）
DPV=FV×（1+i）^n
-
28. 信用利差随着经济周期(商业周期)的扩张而（），随着经济周期(商业周期)的收缩而（）。
A扩张，扩张
B缩小，扩张
C缩小，缩小
D扩张，缩小
-
29. 根据《基金合同的格式和内容要求》，以下不属于基金合同应当载明的基金资产估值事项的是（）
A估值错误的处理
B暂停估值的情形
C基金管理人估值委员会的成员构成
D基金净值的确认和特殊事项的处理
-
30. 关于基金分红与基金分拆，以下表述错误的是（）
A现金分红的投资者在获得现金分红时，其基金份额并没有变化，但基金分拆的投资者的基金份额却有较大变化
B基金分红会造成大量的现金流出基金资产，而基金分拆却不会
C基金分红不需要严格的时机选择，而基金分拆则需要进行时机选择
D基金分红有时需要卖出部分基金资产，而基金分拆却不需要
-
31. 关于股票账面价值，以下表述错误的是（）
A股票的账面价值是每股股票所代表的实际资产的价值
B在有优先股的情况下，每股账面价值以公司净资产除以发行在外的普通股票的股数求得
C股票的账面价值又称股票净值或每股净资产
D股票的账面价值是股票投资价值分析的重要指标
-
32. 下列属于资产负债表中资产项的是（）
A实收资本
B应付账款
C短期借款
D应收票据
-
33. 关于个人投资者的常见特征，以下表述正确的有（） Ⅰ投资需要受个人所处生命周期的不同阶段确定其应该选择的基金产品类型 Ⅱ可投资的资金量较小 Ⅲ风险承受能力较强 Ⅳ投资相关的知识和经验较少，专业投资能力不足 Ⅴ不太要借助基金销售服务机构进行投资
AⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ
BⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
CⅠ、Ⅱ、Ⅳ
DⅠ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ
-
34. 关于主动管理基金和股票型指数基金，以下表述正确的是（）
A股票型指数基金的交易费用高于主动管理基金的交易费用
B股票型指数基金的收益总是低于主动管理基金的收益
C股票型指数基金的管理费率高于主动管理基金的管理费率
D股票型指数基金投资人收益大幅超越指数的可能性低
-
35. 关于房地产投资信托，以下表述正确的是（）
A目前国内还没有推出房地产投资信托产品
B比其他房地产投资工具风险更高
C与其他房地产投资工具相比，信息不对称程度较高
D比其他房地产投资工具流动性强
-
36. 基金会计的核算主体为（）
A企业
B基金托管人
C证券投资基金
D基金管理人
-
37. 关于投资经理管理投资组合的过程，以下表述错误的是（）
A当市场因素引起资本市场预期发生变化时，投资经理会进行投资组合的再平衡
B投资经理制定投资组合，交易部门执行投资决策
C首先要制定投资政策说明书
D投资者定期对投资业绩进行阶段性评估
-
38. 下列与基金相关的费用中，逐日计提按月支付的是（）
A销售服务费
B过户费
C证管费
D经手费
-
39. 关于交易指令在基金公司内部的执行，以下表述错误的是（）。
A交易在执行交易的过程中必须严格按照公平公正的原则执行
B基金经理下达的所有交易指令，都会被分发给交易员
C在自主权限内，基金经理通过交易系统向交易室下达交易指令
D交易员收到指令后有权根据自身对市场的判断选择合适时机完成交易
-
40. 某中国内地个人投资者在中国内地和香港市场进行基金投资活动，取得的以下收入中不征收个人所得税的是（） I买卖境内基金份额取得的价差收入 II申赎境内基金份额取得的差价收入 III从境内基金分配中取得的收入 IV通过从香港基金分配取得的收益
AI、II、IV
BI、II、III、IV
CI、II、III
DI、II
-
41. 关于公募基金从上市公司取得的股息红利所得实行差别化个人所得税政策，以下表述错误的是（）
A持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额
B持股期限在1个月以内（含1个月）的股息红利所得全额计入应纳税所得额
C对基金取得的股利收入，由上市公司代扣代缴个人所得税，税率为20%
D持股期限超过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额
-
42. 关于绝对收益，以下表述正确的是（）
A绝对收益是证券或投资组合在一段时间内所获得的正回报，测量的是增值的程度
B绝对收益大部分时间是正的，有时也为负
C绝对收益是投资组合或证券在一定时间段内所获回报，是基金业绩评价的初始步骤
D绝对收益通常需要选取一个基准进行比较
-
43. 关于均值-方差模型，以下表述错误的是（）
A无差异曲线是在期望收益一标准差平面上由相同给定效用水平的所有点组成的曲线
B从全局最小方差组合开始，最小方差前沿的下半部分就称为有效前沿
C市场上可投资产形成的所有组合称为可行集
D无差异曲线和有效前沿相切的点所代表的投资组合称为使投资者效用最大化的是无差异曲线和有效前沿相切的点所代表的投资组合,
-
44. 某机构投资组合如下表：
请问另类投资所占比例是（）
A40%
B35%
C30%
D55%
-
45. 某永续债每年付息一次，每次5元，如市场利率为5%，则该债券的内在价值为（）元。
A105
B100
C110
D95
-
46. 以下哪一项投资的回报可以被视作无风险收益（）
A投资货币基金回报
B投资银行理财产品回报
C一年期国债的利息
D投资保险公司理财产品回报
-
47. 甲、乙、丙三个债券的面额均为100元，已知下列信息，哪个债券的到期收益率最低？（） I 债券甲的市场价格为101.9元，票面利率为5%，到期时间为2年 II 债券乙的市场价格为100.0元，票面利率为6%，到期时间为2年 III 债券丙的市场价格为97.3元，票面利率为5%，到期时间为3年
A乙债券
B信息不足，无法判断
C甲债券
D丙债券
-
48. A基金和B基金某日在银行的债券市场做了一笔90天质押式回购，A基金融出10亿元，回购利率为3.65%，那么到期B基金应该支付的到期资金结算额为（）亿元
A10.091
B10.090
C10.912
D10.910
-
49. 关于弱有效证券市场，以下表述错误的是（）
A历史信息对证券价格变动不会产生任何影响
B投资者可以通过分析历史信息进行的技术分析来预测未来证券价格走势
C证券价格能够充分反映历史序列中包含的信息
D投资者通过对以往价格、交易量所进行的技术分析都是无用的
-
50. 关于零息债券，以下表述错误的是（）
A投资收益全部源于资本利得
B可以计算到期收益率
C可以折价、平价或溢价发行
D期间不支付利息
-
51. 关于买卖价差，以下表述错误的是（）。
A一般而言，成熟市场的股票比新兴市场的股票流动性好，买卖价差一般较低
B买卖价差主要由股票的流动性决定
C买卖价差是一项显性的交易成本
D大盘蓝筹股流动性好，买卖价差小
-
52. 某股票的前收盘价为10元，经每10股派分0.5元的现金红利后，该股票的除息参考价为（）元。
A10.5
B10.05
C9.95
D9.5
-
53. 中国某基金公司香港子公司与海外机构合作在纽交所推出了“某某沪深300中国A股ETF”，该基金属于（）。
ARQFII基金
BUCITS基金
CQDII基金
D沪股通基金
-
54. 以下不属于资本资产定价模型关于同质期望假定的是（）
A所有投资者都具有同样的信息
B所有投资者都以方差来度量投资风险
C所有投资者对各种资产的预期收益率，风险及资产间的相关性都具有同样判断
D所有投资者对资产的收益率服从的概率分布具有一致的看法
-
55. 投资者对于收益的要求存在差异，关于收益率，以下表述正确的是（）
A名义收益率能够反映资产的实际购买能力的增长
B对于长期投资者来说，他们更关注的是名义收益率
C如果名义收益率与通货膨胀率相等，那么资产的实际购买力将没有增长
D名义收益率在实际收益率的基础上扣除了通货膨胀的影响
-
56. 关于股票分析方法，以下表述错误的是（）
A宏观经济指标属于基本面分析对象
B股价变化属于基本面分析对象
C经济周期属于基本面分析对象
D股票内在价值属于基本面分析对象
-
57. 有关银行间债券市场的质押式回购业务，以下描述错误的是（）
A在回购期内，对资金融入方出质的债券，资金融出方可以动用
B质押式回购期限最长为1年
C一般情况下，质押式回购到期时应选择“券款对付”方式结算
D办理质押式回购选择时使用单一券种或多个券种进行质押
-
58. 关于企业的现金流，以下表述错误的是（）
A筹集活动产生的现金流反映企业长期资本筹集资金状况
B经营活动产生的现金流是与生产商品、提供劳务、缴纳税金等直接相关的业务所产生的现金流量
C企业净现金流可以通过现金流量表所反映，主要包含经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流
D投资活动产生的现金流包括为正常生产经营活动投资的短期资产以及企业再投资所产生股权与债权
-
59. 关于预期损失（ES）指标，以下表述错误的是（）
A能衡量极端情况发生时损失的平均值
B不满足次可加性
C预期损失也被称为条件风险价值度
D是指在给定时间区间和置信区间内，投资组合损失的期望值
-
60. 关于做市商与经纪人，以下表述正确的有（）。 I 做市商在报价驱动市场中处于关键性地位 II 做市商在利润主要来源于给投资者提供经纪业务的佣金 III 经纪人只是执行投资者的买卖指令，本身并不参与交易 IV 经纪人的主要利润来源是证券买卖差价
AI、II、III
BII、IV
CI、II、III、IV
DI、III
-
61. 关于场内证券交易场所，以下表述错误的是（）。
A证券交易所可以决定证券交易的价格
B证券交易所的设立和解散由国务院决定
C上交所和深交所都设有会员大会、理事会和专门委员会
D证券交易所的组织形式有会员制和公司制
-
62. 某上市公司上年末流通在外的普通股股数为1000万股，上年3月增发新股500万股，本年6月回购本公司股票100万股，上年净利润为400万元，上年末股价为20元，则该股票上年末市盈率为（）
A70
B75
C50
D45
-
63. 债券组合构建需要考虑的因素中，包括（） I信用结构 II期限结构 III组合久期 IV流动性
AI、II、IV
BI、III、IV
CI、II、III
DI、II、III、IV
-
64. 关于合格境内机构投资者（QDII）制度，以下表述错误的是（）。
A境内机构投资者开展境外证券投资业务时，应当由符合条件的资产托管机构负责资产托管业务
B境内机构投资者可以委托符合条件的境外投资顾问进行境外证券投资
CQDII的托管人可以委托符合条件的境外资产托管人负责境外资产托管业务
D若境内机构投资者决定聘请境外投资顾问的，该投资顾问不得由境内基金管理公司、证券公司在境外设立的分支机构兼任
-
65. 与普通公司债券相比，（）不是可转换债券的特有要素。
A转换价格
B标的股票
C票面利率
D转换期限
-
66. A公司2016年1月面向合格投资者完成发行公司债券“X6A债”，发行规模10亿元，因A公司于2015年亏损4.77亿元，直接导致“X6A债”发行完成后不符合上市条件，并触发了相关条款。最终，投资者于2016年6月将“X6A债”以预定好的价格（包括本金和期间已发生的利息）卖给了发行人A公司。 关于上述案例中的公司债券，其最有可能嵌入的是下列哪一项条款？
A可转换条款
B可赎回条款
C可回售条款
D结构化条款
-
67. 关于此案例，分析师甲和分析师乙分别做出了评述。分析师甲认为：A公司作为债券发行人并未真正地违约，因此债券持有人不可能因为信用风险而遭受损失的；分析师乙认为：投资者可以参考独立评级机构发布的信用评级来判断债券的违约风险，比如，如果“X6A债”被标准普尔评级为BB级或以上，这就代表该债券是属于投资级的债券。 以下表述正确的是（ ）
A两位分析师的评述均是正确的
B两位分析师的评论均是错误的
C分析师甲的评述是正确的，分析师乙的评论是错误的
D分析师甲的评述是错误的，分析师乙的评论是正确的
-
68. 某企业的总资产为200亿元，销售收入为50亿元，总负债为120亿元，销售净利润为30%,那么它的净利润和净资产收益率为（）
A30亿元和18.75%
B15亿元和37.5%
C30亿元和37.5%
D15亿元和18.75%
-
69. 关于期货市场的价格发现功能的存在条件，以下表述错误的是（）
A期货和现货市场之间不存在套利活动
B期货市场存在大批专业化信息收集和分析的投资者
C通过期货交易者对资产组合的调整，期货价格能更好的反映未来市场的变化
D研究表明期货市场的交易者具有更好的信息，并能将信息传递给现货市场的交易者
-
70. 银行间债券市场的债券结算和交收方式中，对交易双方而言，结算效率较高，结算本金风险较小的是（）。
A实施净额结算
B批量全额结算
C批量净额结算
D实时全额结算
-
71. 以下关于各种大宗商品投资方式的优缺点，以下表述错误的是（）
A直接购买大宗商品进行投资会产生很大的运输成本和储存成本
B大宗商品期货投资交易成本较低且流动性较强
C与直接投资大宗商品及其衍生工具相比，大宗商品的结构化产品的投资门槛更高
D投资者购买大宗商品生产加工企业股票进行大宗商品投资，相关企业对所运营商品进行风险对冲操作，会影响投资者的投资收益
-
72. 以下选项中不属于股票价格指数的编制方法的是（）
A加权平均法
B移动平均法
C算术平均法
D几何平均法
-
73. 关于跟踪误差的定义，以下表述正确的的（）
A指数基金的跟踪误差通常较高
B主动管理基金受到投资目标和风格不同的影响，跟踪误差较小
C波动率是一个相对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的绝对风险指标
D跟踪误差计量的前提是清晰的业绩比较标准
-
74. 某基金根据历史数据计算出来的贝塔系数为0，则该基金（）
A净值变化幅度与市场一致
B净值变化方向与市场一致
C净值变化幅度比市场大
D属于市场中性策略
-
75. 在半强有效市场中，一位采取主动投资策略的投资组合经理转而采取被动投资策略，这种转变的动机最可能是（）
A被动投资策略的经风险调整后收益更高
B被动投资策略对交易频率的要求更低
C被动投资策略给基金经理带来的报酬更高
D被动投资策略所需要处理的信息更
-
76. 关于基金业绩归因，以下表述错误的是（）
A绝对收益归因和相对收益归因可以同时运用
B相对收益归因也适用于对指数基金的评价
C混合型基金超额收益由资产配置决定
D基金运作的各项费用对绝对收益有影响
-
77. 在以下金融工具中，属于银行发行的具有固定期限和利率且可以在二级市场上转让的是（）
A大额可转让定期存单
B短期融资券
C银行承兑汇票
D中期票据
-
78. 2017年10月，我国财政部在香港向外国投资者发行了20亿元以美元标价的主债券，对该债券最恰当的归类是（）
A城投债券
B政府债券
C公司债券
D金融债券
-
79. 某股票型基金2016年期间平均资产净值为3.2亿元，期间股票交易量为12.8亿元，则该股票基金的换手率为（）
A100%
B300%
C200%
D400%
-
80. 某基金2年时间平均收益率为10%，方差为0.04，同期限国债收益率为3%，则夏普比率为
A0.175
B1.75
C0.7
D0.35
-
81. 股票看涨期权买入开仓的最大损失是（）
A期权费加上执行价格
B股票价格变动之差减去期权费
C执行价格减去期权费
D期权费
-
82. 根据资本市场理论的前提假设，除股票和债券外，投资者的投资范围还包括（） I无风险借贷安排 II私有企业 III人力资本
AII、III
BII
CI
DI、II
-
83. 关于战略资产配置，以下表述正确的是（）
A战略资产配置是在较长投资期限内以追求长期回报为目标的资产配置
B战略资产配置是根据投资者的风险承受能力，对资产做出一种事后的、整体性的、最能满足投资者需求的规划和安排
C战略资产配置的投资期限一般在一年以内
D战略资产配置会确定每类细分资产的投资比例
-
84. 同业分组业绩比较方法是指，将某基金所在的可比同业组中所有的基金按照业绩从高到低进行排序，依序平均分为四个组，以五年为例，如果某基金在五年期业绩同业组排名中在第一组的，称之为过去五年业绩相对优秀的基金。如某基金在五年期业绩同业组排名中在第四组的，称之为过去五年业绩相对落后的基金，这里的同业基金分组的数学涵义是（）
A累计值的概念
B平均值的概念
C分位数的概念
D中位数的概念
-
85. 关于通过构建投资组合来分散风险的效果，以下表述正确的是（）
A可以分散系统性风险
B系统性风险和非系统性风险均能被完全分散
C可以分散非系统性风险
D系统性风险和非系统性风险都不可能被分散
-
86. 关于普通股和优先股，以下表述正确的有（） Ⅰ优先股是一种相对于普通股而言的具有优先分配股利和投票权的特殊股票 Ⅱ优先股具有股权和债权的双重属性 Ⅲ当公司盈利很多时，优先股相对于普通股获利较小 Ⅳ优先股约定了固定的股息率，并要到期还本
AⅠ、Ⅳ
BⅡ、Ⅲ
CⅠ、Ⅱ
DⅢ、Ⅳ
-
87. Y公司2015年总资产收益率20%，净资产收益率30%,净利润为6亿，则Y公司2015年总负债为（）亿元
A60
B10
C20
D30
-
88. 以下选项中，不能用于衡量货币基金风险的指标是（）
A平均剩余期限
B跟踪误差
C融资回购比例
D平均剩余存续期
-
89. 场内证券交易结算中，结算参与人与客户的证券交收，所委托的办理机构为（）。
A证券公司
B证券交易所
C外汇交易中心
D中国结算公司
-
90. 为准确、及时进行基金估值和份额净值计价，基金管理人应（）
A建立基金估值工作机制，并申请基金托管行批准
B对没有活跃市场或在活跃市场不存在相同特征的品质提出估值指引
C制定基金估值和份额净值计价的业务管理制度
D定期对估值指引进行评估和修订
-
91. 关于提高企业盈利能力的做法，以下表述正确的是（）
A提高销售收入，从而提高企业的总资产周转率
B提高企业的总资产，从而提高企业的杠杆比率
C提高企业的净利润，从而提高企业的资产收益率
D降低企业的负债，从而提高企业的资产负债率
-
92. 某上市公司普通股总股本8000万股，A股权基金持有股份1000万股，2016年，该上市公司发行优先股2000万股，A基金认购了其中500万股，优先股发行完成后，A基金在该上市公司股东大会上投票权的比例为（）
A12.5%
B15%
C18.75%
D10%
-
93. A公司的税后经营利润为8500万，其实际资本投入总额3亿，当年资本成本股本成本2000万，债务成本1200万，则其经济附加值（EVA）是（）
A6500万
B2.47亿
C7300万
D5300万
-
94. 如果某基金实际的直接买卖开支无法从综合费用中确定并分离，（）。 Ⅰ在计算未扣除费用收益时，必须从收益中减去全部综合费用或综合费用中包含直接买卖开支的部分 Ⅱ在计算未扣除费用收益时，必须从收益中减去估计的买卖开支 Ⅲ在计算已扣除费用收益时，必须从收益中减去全部综合费用或综合费用中包含直接买卖开支及投资管理费用的部分 Ⅳ在计算已扣除费用收益时，必须从收益中减去估计的买卖开支及投资管理费用
AⅠ、Ⅳ
BⅠ、Ⅲ
CⅡ、Ⅳ
DⅡ、Ⅲ
-
95. 下面属于中国结算公司上海分公司全额结算产品的有（）。 Ⅰ 私募债券转让 Ⅱ 国债买断式回购到期购回 Ⅲ 大宗专场 Ⅳ 非公开发行优先股转让
AⅠ、Ⅱ、Ⅲ
BⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
CⅠ、Ⅲ、Ⅳ
DⅠ、Ⅱ、Ⅳ
-
96. 债券的提前赎回风险，是指债券（）在债券到期日前赎回所带来的风险，该条款通常在市场利率（）时执行。
A发行人，下降
B持有人，上升
C发行人，上升
D持有人，下降
